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研究报告|每日评论

隔夜外盘收评(10.24)

2014-10-24

  来源:东航期货  编辑人:邓星子



NYMEX原油1023日收盘大涨,沙特9月原油供应降低

美国原油期货周四(1023日)收盘涨1.57美元,涨幅1.95%,报82.09美元/桶。熟悉沙特政策的人士透露,该国9月原油供应量下降,中国德国制造业指数向好和美国就业数据改善。
  熟悉沙特政策的人士透露,该国9月日供应原油936万桶,自8月水平回落32.8万桶。市场担忧原油供过于求,全球经济面临下行风险,原油大跌陷入熊市。
  周四公布的经济数据显示,中国10月汇丰制造业采购经理人指数自9月份的50.2扩张至50.4;德国10月制造业采购经理人指数初值录得51.8,高于前值49.9和预期值49.5;美国上周初请失业金人数维持低位,录得28.3万;续请失业金人数降低,录得235.1万,低于前值238.9万和预期值238.0万。原油需求前景改善,油价上涨。
  投资者以两年来最快的速度购买追踪油价的基金,押注原油将从熊市中反弹。美国最大的四个原油ETF产品在本月至1020日期间被买入3.34亿美元,为201210月以来最高水平。
  利比亚驻石油输出国组织(OPEC)代表SamirKamal周三表示,OPEC国家需要将原油日产量至少削减50万桶。这是至油价崩溃以来首次有OPEC成员国官员建议减产。但Kamal表示,这仅是个人观点,不代表利比亚官方立场。
  中国9月中国原油需求(由国内精炼产出及精炼油净进口量组成)提高到1035万桶/日,其中中国国内精炼产出4200万吨原油,同比增长9.1%
TraditionEnergy分析师及经纪人GeneMcGillian接受电话采访时表示:“中国经济数据推动油价上涨。但是,如果价格无法回到85美元/桶以上,油价仍会重归下行。”
  另一方面,美国原油库存持续增加。上周美国能源信息管理部(EIA)数据显示,美国原油库存较上周增加300万桶,1010日当周数据则显示,原油产出提高到895万桶/日,为19856月以来最高产量。


COMEX金价1023日下跌约1%,因强于预期的经济数据

金价周四下跌约1%,因强于预期的经济数据和喜人的公司业绩提振全球股市,美元指数持于四周高位附近,以及对黄金的实货需求减弱。
  金价连跌第二日,因数据显示,上周美国初请失业金人口连续第六周保持在30万人以下,表明美国就业市场并未因担心全球成长放缓而受到影响。
  美股普涨,标普500指数攀升超过1.5%,因工业巨擘的强劲业绩让投资者相信,尽管担忧全球成长放缓,但企业将持续保持良好的表现。
  不过,分析师称,黄金上市交易基金的持仓量减少,暗示对黄金的投资兴趣减弱。
1808GMT,现货金回落0.9%,报每盎司1,229.12美元,稍早触及一周低位1,226.17美元。
  美国COMEX-12月期金收跌16.40美元,报每盎司1,229.10美元,根据汤森路透数据,成交量与30日均值一致。
  全球最大的黄金上市交易基金SPDRGoldTrust的黄金持仓量周三减少0.3%,至749.87吨,为2008年底以来最低。本周到目前为止已累积减少超过11吨,为9月中以来最大单周降幅。
  分析师称,印度排灯节开始后,实货买盘可能也会放缓。排灯节前是印度民众购买黄金的高峰期。
  贵金属冶炼公司MKS在一份报告中称,中国的实货买兴短暂,缺乏后续买盘。“随着印度进入假日季,近期来自该国实货需求的支撑目前开始消退,”MKS说。
  现货银上扬0.6%,报每盎司17.17美元。现货铂金回落0.5%,报每盎司1,251.24美元。现货钯金攀升1%,报每盎司775.40美元。


LME期铜1023日攀升,因欧元区企业表现优于预期

期铜周四攀升,此前数据显示欧元区企业表现优于预期,且主要金属消费国-中国制造业增长略有加快。
  不过其他基本金属承压,因美元小涨,期镍触及七个月新低,因伦敦金属交易所(LME)镍库存不断增加。
LME三个月期铜收高1.0%,报6,695美元。
  就业和库存指数有所改善,推动汇丰中国10月制造业PMI初值小幅升至三个月高点。但内外需显露放缓迹象,且投入和产出价格进一步回落,均表明经济下行压力犹存,要求政策面宽松以稳增长。
  “很明显中国数据给铜市带来了希望,交易商推高铜价。中国数据增强通常都是好消息,”AvaTrade首席市场分析师NaeemAslam表示。
  全球精炼铜需求约四成靠中国。
  周四公布的调查显示,欧元区企业10月表现好于预期,但是产品价格再次下调,另外对于未来的乐观情绪降至逾一年最低。Markit公布的欧元区10月综合采购经理人指数(PMI)初值升至52.2,高于路透调查分析师给出的所有预估。
  渣打银行分析师LeonWestgate表示,周三中国公布的数据显示,精炼铜进口按月跳升23%,至28.87万吨,也给铜市带来提振。
  三个月期镍触及3月来最低的15,011.50美元,收低0.4%,报15,145美元,因库存增加凸显市场供应充裕,尽管印尼对矿石出口颁布了禁令。
LME镍库存周四再创新高,达到377,538吨。
  三个月期铝下滑1.2%,收报每吨1,988美元。
  三个月期锌小跌0.1%,收报每吨2,257美元。
  三个月期铅收低0.7%,报每吨2,030美元。
  三个月期锡下滑0.4%,报每吨19,425美元。


CBOT大豆期货1023日上扬,因收割进度缓慢及出口强劲

  美国芝加哥期货交易所(CBOT)大豆期货周四大涨逾3%,至逾五周最高,交易商称因受到出口需求强劲、技术性买盘和现货市场供应紧张支撑。
CBOT-11月大豆升穿50日移动均线的关键技术阻力位,为630日来首次升至该水准之上。
  美国中西部附近的加工厂和粮仓报称收割的大豆交割缓慢,原本他们预计目前应该是有大量供应涌入。
  收割进度缓慢令加工商压榨的速度比往年收割季节要慢,令豆粕市场供应吃紧。
  豆粕期货跳升4.4%12月豆粕期货收盘在100日移动均线切入位之上,为627日来首见。
  豆油期货也上涨,从油市走强中获得进一步支撑。
12月豆油期货盘中升穿30日、40日和50日移动均线切入位。
  美国农业部周四早报告,周度出口销售大豆217万吨,远高于市场预估的80-100万吨。
  农业部还表示,民间出口商报称向中国销售了11.8万吨美国大豆,2014/15市场年度付运。
11月大豆期货合约收高30-1/2美分,报每蒲式耳9.63-1/4美元。
12月豆粕合约收高14.4美元,报每短吨352.4美元。12月豆油合约收高0.53美分,报每磅32.67美分。
  今日CBOT大豆预估成交量为394,520口,豆粕为99,348口,豆油为100,502口。